La défiscalisation immobilière est un sujet incontournable pour les investisseurs souhaitant optimiser leur fiscalité. Les Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI) offrent des avantages fiscaux intéressants pour l’achat d’un bien immobilier locatif. Dans cet article, nous allons explorer les dispositifs de défiscalisation immobilière et leurs avantages fiscaux pour les investisseurs en SCPI.
Qu’est-ce qu’une SCPI et ses avantages ?
Une Société Civile de Placement Immobilier (SCPI) est une structure d’investissement qui permet à plusieurs investisseurs de se regrouper pour acquérir des biens immobiliers locatifs. Les SCPI sont gérées par des sociétés de gestion qui s’occupent de la sélection des biens, de la gestion locative et de la distribution des revenus locatifs aux associés. Les revenus perçus par les investisseurs sont proportionnels à leur participation dans la SCPI.
Investir en SCPI présente plusieurs avantages :
- La mutualisation des risques: en investissant dans une SCPI, vous diversifiez votre patrimoine immobilier sur plusieurs biens et localisations, ce qui réduit le risque lié à un seul bien ou marché immobilier.
- La souplesse: vous pouvez choisir d’investir un montant adapté à votre situation et vos objectifs, et il est souvent possible de revendre vos parts de SCPI en cas de besoin.
- La gestion déléguée: la société de gestion s’occupe de toutes les tâches liées à la gestion des biens (sélection, location, entretien), ce qui vous permet de bénéficier d’un investissement immobilier sans les contraintes habituelles.
Les dispositifs de défiscalisation immobilière pour l’achat d’un bien immobilier locatif en SCPI
Il existe plusieurs dispositifs fiscaux qui permettent de réduire votre imposition sur les revenus locatifs perçus grâce à un investissement en SCPI. Voici les principaux :
Le dispositif Pinel
Le dispositif Pinel concerne les investissements dans des logements neufs ou en état futur d’achèvement, destinés à la location résidentielle. L’avantage fiscal accordé dépend de la durée d’engagement de location :
- Pour une durée d’engagement de 6 ans, vous pouvez bénéficier d’une réduction d’impôt égale à 12% du prix d’achat du bien;
- Pour une durée d’engagement de 9 ans, la réduction d’impôt est égale à 18% du prix d’achat;
- Pour une durée d’engagement de 12 ans, la réduction d’impôt atteint 21% du prix d’achat.
Le dispositif Pinel est plafonné à un investissement de 300 000€ par an et par personne. Il est possible d’investir en SCPI Pinel pour bénéficier de ces avantages fiscaux.
Le dispositif Malraux
Le dispositif Malraux concerne les investissements dans des immeubles situés dans des secteurs sauvegardés, des quartiers anciens dégradés ou des zones de protection du patrimoine architectural, urbain et paysager (ZPPAUP). L’objectif est de favoriser la restauration et la valorisation du patrimoine immobilier ancien.
Les travaux réalisés dans le cadre du dispositif Malraux doivent être suivis par un architecte des bâtiments de France et respecter certaines conditions. En contrepartie, vous pouvez bénéficier d’une réduction d’impôt égale à 22% ou 30% du montant des travaux, selon la zone concernée. Le plafond de dépenses éligibles est fixé à 400 000€ sur une période de 4 ans.
Il existe des SCPI Malraux qui permettent aux investisseurs de profiter de cet avantage fiscal tout en mutualisant les risques liés à l’investissement immobilier ancien.
Le dispositif Censi-Bouvard
Le dispositif Censi-Bouvard s’applique aux investissements dans des biens meublés neufs ou en état futur d’achèvement, situés dans des résidences avec services (étudiantes, seniors, tourisme, affaires…). Pour être éligible, le bien doit être loué pendant au moins 9 ans à l’exploitant de la résidence.
Le dispositif Censi-Bouvard permet de bénéficier d’une réduction d’impôt égale à 11% du prix d’achat du bien, étalée sur 9 ans. Il est également possible de récupérer la TVA sur le prix d’achat, soit un avantage supplémentaire de 20%. Le plafond d’investissement est fixé à 300 000€ par an et par personne.
Des SCPI spécialisées dans l’investissement en résidences avec services existent et permettent de bénéficier des avantages fiscaux du dispositif Censi-Bouvard.
Conclusion
Les dispositifs de défiscalisation immobilière offrent des avantages fiscaux intéressants pour les investisseurs en SCPI. Les SCPI Pinel, Malraux et Censi-Bouvard permettent ainsi de bénéficier de réductions d’impôt sur le revenu tout en diversifiant son patrimoine immobilier et en déléguant la gestion des biens à une société spécialisée. Néanmoins, il convient d’étudier attentivement les conditions et les risques liés à chaque dispositif avant de prendre une décision d’investissement.